進(jìn)入低利率時(shí)代，銀行理財(cái)產(chǎn)品和互聯(lián)網(wǎng)“寶寶”收益不盡如人意，最為“保守”的老牌理財(cái)產(chǎn)品——房地產(chǎn)還是不是理財(cái)?shù)暮眠x擇？對(duì)于大部分首次置業(yè)者和為二孩換房的買家來(lái)說(shuō)，低利率環(huán)境下購(gòu)房成本和風(fēng)險(xiǎn)均相應(yīng)下降。不過(guò)，業(yè)內(nèi)人士建議，首次置業(yè)者負(fù)債不可超過(guò)月收入50%，二套房置業(yè)者的月還款數(shù)不要超過(guò)家庭月收入的20%。

目前的銀行利率幾近歷史最低水平。與此同時(shí)，二孩政策也給很多家庭帶來(lái)了改變生活方式的預(yù)期。

中原地產(chǎn)研究部主任熊小洪分析稱，目前房?jī)r(jià)仍處于上升通道，“越來(lái)越多的客戶將資金的大部分用于購(gòu)置物業(yè)。”

低利率時(shí)代更適合貸款買房

據(jù)了解，廣州首套房平均利率4.21%，為全國(guó)第六低的城市，這為老百姓購(gòu)置房產(chǎn)節(jié)省了利息成本支出。

中原研究部監(jiān)測(cè)的陽(yáng)光家緣數(shù)據(jù)顯示，120平方米的物業(yè)在2016年4月~5月份成交占比較第一季度提升了1.5個(gè)百分點(diǎn)，對(duì)于打算生二孩的老百姓來(lái)說(shuō)，一方面，人口增多，需要提前購(gòu)置大房；另一方面，在低利率的時(shí)代，買房不僅可以使資產(chǎn)保值增值，對(duì)抗通脹，也能利用低利率政策減少購(gòu)房成本支出。在2016年成交的3房及以上的物業(yè)付款方式來(lái)看，按揭貸款的占比呈一路走高的態(tài)勢(shì)，2016年1月~5月份占比在87%的水平，較2015年第三季度多了7個(gè)百分點(diǎn)左右。

根據(jù)個(gè)人情況調(diào)整負(fù)債水平

房天下廣州二手房電商大區(qū)總監(jiān)甄欣介紹，在低利率時(shí)代，我們都面臨著如何投資理財(cái)以抗擊通脹的問(wèn)題：“在一線城市，房產(chǎn)的投資與金融屬性會(huì)逐漸超越其基本的居住屬性。”他發(fā)現(xiàn)，不論是手中僅有20萬(wàn)~30萬(wàn)元的首次置業(yè)者，還是有高達(dá)200萬(wàn)~300萬(wàn)元流動(dòng)資金的高凈值用戶，一線城市房產(chǎn)都是他們眼中最穩(wěn)妥的投資產(chǎn)品。

低利率時(shí)代個(gè)人貸款買房的成本進(jìn)一步降低，負(fù)債的適當(dāng)增加是無(wú)可厚非的。但是甄欣也強(qiáng)調(diào)，購(gòu)房者要根據(jù)自己的家庭收入、年齡、抗風(fēng)險(xiǎn)能力而調(diào)整負(fù)債情況。

案例

中學(xué)老師張先生在某小區(qū)有一套兩房的單位，建筑面積80㎡。在二孩政策放開(kāi)后，張先生與太太商量添一個(gè)小孩，于考慮起換房。他認(rèn)為，目前處于低利率時(shí)期，正是換房的好時(shí)候。

張先生看中了同一小區(qū)內(nèi)的一套三房物業(yè)，面積123㎡。張先生將原先的80㎡兩房以總價(jià)209萬(wàn)元賣出，又以超過(guò)六成的首付買下了這套總價(jià)為278萬(wàn)元的三房物業(yè)。

張先生用公積金貸款的方式再次買房，如按照2015年3月的公積金基準(zhǔn)利率4%計(jì)算，每月月供為4774.15元，利息總額達(dá)718695.06元，而按最新的公積金基準(zhǔn)利率3.25%計(jì)算，張先生每月月供為4352.06元，利息總額566742.75元。不僅每月省了422.09元，利息總額更是少了151952.31元。

專家建議

1.對(duì)于首次置業(yè)的剛需買家，甄欣建議，在不超過(guò)月收入50%的前提下，可以盡可能高地提高負(fù)債，用未來(lái)的錢買今天的房子：“大部分剛需買家較為年輕，未來(lái)收入上漲的空間比較大。”現(xiàn)在向銀行貸款買房看似背負(fù)較高的貸款，其實(shí)對(duì)大部分人來(lái)說(shuō)風(fēng)險(xiǎn)是可控的。

2.對(duì)于家庭年收入較高、除房產(chǎn)之外尚有部分閑置資金用于投資的買家，甄欣建議對(duì)方不要盲目貸款買房提升杠桿：“對(duì)于有一套以上房產(chǎn)用于投資的家庭來(lái)說(shuō)，月供扣去每月的租金收入，便是每月的實(shí)際還款數(shù)。”他建議實(shí)際還款數(shù)不要超過(guò)家庭月收入的20%，以保證在穩(wěn)健投資的同時(shí)不至于明顯降低家庭生活質(zhì)量。